U oblasti domaćih medicinskih endoskopa, i fleksibilni i rigidni endoskopi su dugo bili dominirani uvoznim proizvodima. Međutim, sa stalnim poboljšanjem domaćeg kvaliteta i brzim napretkom supstitucije uvoza, Sonoscape i Aohua se ističu kao reprezentativne kompanije u oblasti fleksibilnih endoskopa.

Tržište medicinskih endoskopa i dalje dominira uvozom.

Ukupni tehnički nivo i proces industrijalizacije kineske industrije medicinskih endoskopa dugo su zaostajali za razvijenim zemljama, ali su mnoge kompanije ostvarile veliki napredak u nekim podsektorima, postepeno sustižući uvozne proizvode srednje i visoke klase u ključnim pokazateljima performansi kao što su jasnoća slike i reprodukcija boja. U 2017. godini stopa lokalizacije kineske industrije medicinskih endoskopa iznosila je samo 3,6%, što je poraslo na 6,9% u 2021. godini, a očekuje se da će dostići 35,2% u 2030. godini.

Stopa domestikacije medicinskih endoskopa u Kini (uvoz i domaći proizvodi)

Kruti endoskop: U 2022. godini, veličina tržišta krutih endoskopa u Kini iznosila je oko 9,6 milijardi juana, a uvozni brendovi poput Karl Storz, Olympus, Stryker i Wolf čine ukupno 73,4% tržišnog udjela. Domaći brendovi su kasno započeli, ali su domaće kompanije koje predstavlja Mindray brzo rasle, čineći oko 20% tržišnog udjela.

Fleksibilni endoskop: U 2022. godini, veličina tržišta fleksibilnih endoskopa u Kini iznosila je oko 7,6 milijardi juana, a uvozni brend Olympus je jedini, sa 60,40% udjela na domaćem tržištu, dok je Fuji iz Japana drugi sa udjelom od 14%. Domaće kompanije koje predstavljaju Sonoscape i Aohua prekinule su monopol strane tehnologije i brzo porasle. U 2022. godini, Sonoscape je bio prvi u Kini sa udjelom od 9% i treći na tržištu; Aohua je bio drugi u Kini sa udjelom od 5,16% i peti na tržištu.

Matrica proizvoda

Aohua se fokusira na medicinske fleksibilne endoskope i periferni potrošni materijal. Njihovi proizvodi se široko koriste u kliničkim odjeljenjima kao što su gastroenterologija, respiratorna medicina, otorinolaringologija, ginekologija i hitna medicina.

Kompanija je uspostavila četiri glavne proizvodne linije, uključujući ultrazvuk, endoskopiju, minimalno invazivnu hirurgiju i kardiovaskularne intervencije. U početku je formiran obrazac razvoja više proizvodnih linija. Među njima, endoskopski posao postao je jedna od glavnih poslovnih komponenti kompanije i ujedno je i glavni izvor rasta kompanije. Endoskopski posao kompanije uglavnom se zasniva na fleksibilnim endoskopima, a uključuje i periferni potrošni materijal za endoskopiju i rigidne endoskope.

Fleksibilan raspored endoskopskih proizvoda svake kompanije

Sonoscape i Aohua su formirali kompletan asortiman proizvoda u oblasti mekih endoskopa, a njihova sistematizacija proizvoda je bliska onoj kompanije Olympus, globalnog lidera u fleksibilnim endoskopima.

Aohuin vodeći proizvod AQ-300 pozicioniran je u visokom segmentu tržišta, AQ-200 s uravnoteženim performansama i cijenom namijenjen je srednjem segmentu tržišta, dok su osnovni proizvodi poput AQ-120 i AQ-100 pogodni za lokalno tržište.

Sonoscapeov fleksibilni endoskop HD-580 pozicioniran je u visokom segmentu tržišta, dok je trenutno mainstream proizvod u prodaji HD-550, koji je pozicioniran u srednjem segmentu. Ima bogate rezerve proizvoda u nižem i srednjem segmentu tržišta.

Poređenje performansi endoskopa srednje i visoke klase

Sonoscape i Aohua, njihovi vrhunski endoskopski proizvodi već su dostigli vodeće međunarodne brendove u mnogim aspektima performansi. Iako su vrhunski proizvodi ova dva proizvođača na tržištu predstavljeni tek kratko vrijeme, oni brzo napreduju na tom tržištu oslanjajući se na visokokvalitetne performanse i visoku cijenu.

Trenutno, domaće tržište Aohua i Sonoscapea uglavnom je usmjereno na sekundarne i niže bolnice. Istovremeno, oslanjajući se na lansiranje vrhunskih proizvoda, brzo su osvojili tržište visoke klase iznad tercijarnog nivoa posljednjih godina, a njihovi proizvodi su visoko prepoznati na tržištu. Među njima, Sonoscape endoskopi su do 2023. godine ušli u više od 400 tercijarnih bolnica; Aohua se oslonila na promociju AQ-300 4K ultra-visoke definicije endoskopskog sistema u 2024. godini i instalirala (uključujući i dobitne ponude) 116 tercijarnih bolnica te godine (73 i 23 tercijarne bolnice su instalirane u 2023. i 2022. godini).

Poslovni prihod

Posljednjih godina, učinak kompanija Sonoscape i Aohua brzo raste, posebno u poslovima vezanim za endoskopiju. Iako će u 2024. godini biti fluktuacija zbog utjecaja industrijskih politika, provedba naknadnih politika ažuriranja opreme dodatno će potaknuti oporavak potražnje na tržištu.

Prihodi kompanije Aohua od endoskopije porasli su sa 160 miliona juana u 2018. na 750 miliona juana u 2024. godini. U 2020. godini, zbog uticaja epidemije, prihod za tu godinu pao je za 11,6%. Od izlaska vrhunskih proizvoda u 2023. godini, rast učinka se dodatno ubrzao. U 2024. godini stopa rasta je opala zbog uticaja domaćih politika vezanih za medicinske uređaje.

Sveobuhvatni prihod kompanije Sonoscape Medical porastao je sa 1,23 milijarde juana u 2018. na 2,014 milijardi juana u 2024. godini. Među njima, prihod poslovanja vezanog za endoskopiju porastao je sa 150 miliona juana u 2018. na 800 miliona juana u 2024. godini. Čak i pod utjecajem epidemije u 2020. godini, ipak je postignut određeni rast, ali pod utjecajem politika vezanih za medicinske uređaje u 2024. godini, poslovanje vezano za endoskopiju je neznatno opalo.

Što se tiče sveobuhvatnih prihoda kompanije, ukupni obim poslovanja Sonoscapea je mnogo veći od Aohuinog, ali je stopa rasta nešto niža od Aohuine. Što se tiče poslovanja s endoskopijom, Sonoscapeovo poslovanje vezano za endoskopiju je i dalje nešto veće od Aohuinog. U 2024. godini, prihodi Sonoscapea i Aohuinog poslovanja vezani za endoskopiju iznosit će 800 miliona, odnosno 750 miliona; što se tiče stope rasta, Sonoscapeovo poslovanje s endoskopijom raslo je brže od Aohuinog prije 2022. godine, ali od 2023. godine, zbog povećanja obima vrhunskih proizvoda Aohue, stopa rasta Aohue je premašila stopu rasta Sonoscapeovog poslovanja s endoskopijom.

Poređenje operativnog prihoda Aohua iSonoscape
(100 miliona juana)

Domaće tržište medicinskih endoskopa dominiraju uvozni brendovi. Domaći proizvođači koje predstavljaju Sonoscape i Aohua brzo rastu i postepeno zamjenjuju uvoz. Domaće poslovanje je najvažnije poslovno područje Sonoscapea i Aohue. U 2024. godini, domaće poslovanje činilo je 51,83% odnosno 78,43% obima poslovanja Sonoscapea i Aohue. Istovremeno, vodeće domaće kompanije koje predstavljaju Sonoscape i Aohua aktivno se šire na strana tržišta, a obim poslovanja domaćih medicinskih endoskopa na međunarodnom tržištu nastavlja rasti.

Aohuino međunarodno poslovanje s endoskopima nastavlja rasti, sa 100 miliona juana u 2020. na 160 miliona juana u 2024. godini, ali je njen udio u međunarodnom poslovanju pao sa 36,8% u 2020. na 21,6% u 2024. godini.

Medicinski posao kompanije Sonoscape sastoji se od više sektora, a domaće i strane strukture poslovanja s endoskopima nisu zasebno objavljene. Ukupni obim međunarodnog poslovanja kompanije raste, sa 500 miliona juana u 2020. na 970 miliona juana u 2024. godini, a udio međunarodnog poslovanja je relativno stabilan, između 43% i 48%.

Poređenje međunarodnog poslovanja koje su otvorili Aohua i Sonoscape
(100 miliona juana)

Udio međunarodnog poslovanja koji su otvorili Aohua i Sonoscape
Nivo profita

Kao dvije vodeće kompanije za domaće medicinske fleksibilne endoskope, Aohua i Sonoscape su održale relativno visoku bruto profitnu maržu zahvaljujući svojim visokokvalitetnim proizvodima i mogućnostima komercijalizacije. Bruto profitna marža Aohue postepeno se povećavala sa 67,4% u 2020. na 73,8% u 2023. godini, ali će pasti na 68,2% u 2024. godini; bruto profitna marža Sonoscapea postepeno se povećavala sa 66,5% u 2020. na 69,4% u 2023. godini, ali će pasti na 63,8% u 2024. godini; ukupna bruto profitna marža Sonoscapea je nešto niža od one Aohue, ali to je uglavnom zbog razlika u poslovnoj strukturi. Uzimajući u obzir samo poslovanje s endoskopijom, bruto marža profita kompanije Sonoscape porasla je sa 65,5% u 2020. na 74,4% u 2023. godini, ali će pasti na 66,6% u 2024. godini. Bruto marže profita dva poslovanja s endoskopijom su uporedive.

Poređenje bruto profita između Aohua i Sonoscape

Ulaganja u istraživanje i razvoj

I Aohua i Sonoscape pridaju veliki značaj istraživanju i razvoju proizvoda. Stopa troškova istraživanja i razvoja kompanije Aohua porasla je sa 11,7% u 2017. na 21,8% u 2024. godini. Stopa troškova istraživanja i razvoja kompanije Sonoscape ostala je između 18% i 20% posljednjih godina, ali su se u 2024. godini ulaganja u istraživanje i razvoj dodatno povećala, dostigavši 23,5%.

Poređenje troškova istraživanja i razvoja između Aohua i Sonoscape (u milionima juana)

Poređenje ulaganja u osoblje za istraživanje i razvoj između Aohua i Sonoscape

I Aohua i Sonoscape pridaju veliki značaj ulaganju u radnu snagu za istraživanje i razvoj. Posljednjih godina, raspodjela osoblja za istraživanje i razvoj kompanije Kaili ostala je stabilna na 24%-27% ukupnog broja zaposlenih, dok je raspodjela osoblja za istraživanje i razvoj kompanije Aohua ostala stabilna na 18%-24% ukupnog broja zaposlenih.

Mi, Jiangxi Zhuoruihua Medical Instrument Co., Ltd., smo proizvođač u Kini specijaliziran za endoskopski potrošni materijal, kao što suforceps za biopsiju, hemoklip, zamka za polip, igla za skleroterapiju, kateter za prskanje, citološke četkice, vodilica, korpa za skupljanje kamenja, Kateter za nazalnu bilijarnu drenažu,ureteralni pristupni omotačiureteralni pristupni omotač sa usisavanjemitd. koji se široko koriste uElektronski magnetni relej, ESD, ERCPNaši proizvodi imaju CE certifikat, a naši pogoni ISO certifikat. Naša roba se izvozi u Evropu, Sjevernu Ameriku, Bliski istok i dio Azije, te dobija široko priznanje i pohvale kupaca!